计算机专题报告：海内外大模型及Consumer/Work Agent产业跟踪-大模型竞争转向效率与分层，Agent应用加速落地

大模型行业的竞争已经从‘比谁更聪明’转向了‘比谁更便宜好用’，同时能自主帮人完成任务的AI智能体（Agent）正在快速落地到生活和工作中。现在全球大模型厂商已经把产品分成三档：最顶尖的用来定义能力上限做高难度任务，中端的处理普通复杂任务，轻量便宜的专门应对高频使用需求。某AI平台统计，2026年9月每天处理的AI请求量已经达到18.19万亿个，比年初涨了近20倍，而且大家用的都不是最贵的最强模型，反而是高性价比的便宜模型占了大部分。国内大模型的使用量增长更快，目前已经占到了全球使用量的六成以上，其中轻量快模型占了国内使用量的一半多，DeepSeek、智谱的轻量版都是热门选择。现在AI已经不止会写文案、画图了，还能直接帮人办事，比如Meta出的Muse智能体已经能帮人搞定通信、购物、旅行、付钱全流程，上线后下载量和用户数涨得特别快，还能连接各大购物平台和支付工具，未来可能直接参与下单和支付，赚钱方式也从收订阅费扩展到广告、交易提成这些。企业用的AI助手也从‘你问我答’升级成了直接干活，比如腾讯的WorkBuddy已经能自动拆解任务，调用各种工具直接做出PPT、Excel、文档，还能结合微信、腾讯文档这些企业常用工具形成完整的工作流程。能拿到用户入口、有企业私有数据、能做任务落地的平台，未来更容易把AI能力变成收入，同时AI用的越多，对服务器和算力的需求也会越大。不过也要注意模型进步慢、AI推广不及预期、成本降得不够快、赚钱难还有政策监管这些风险。

大模型产业竞争重心已从单纯提升模型能力上限转向效率与分层，Consumer/Work Agent应用落地加速。海外GPT-6 Astra、Claude、Gemini等前沿模型持续强化复杂推理、Coding、Computer Use及长程Agent能力，头部厂商加快前沿能力向中端及轻量模型下沉，模型体系形成‘旗舰模型定义能力上限、中端模型承接复杂任务、轻量模型覆盖高频调用’的分层结构，Jev等专用决策模型进一步将Agent高频决策环节从通用LLM中拆分。单位智能成本下降正释放真实调用需求，高性价比模型成为Token增长核心推动力，OpenRouter 2026年9月日均Token达18.19T，较年初提升近18倍；调用量未集中于最强Frontier模型，反而向高性价比模型迁移，OpenAI平台份额从7月的6.0%回升至9月的13.9%，但9月Luna占其调用量约76.3%，Astra仅占约5.4%，Astra更多承担能力定标和复杂任务，规模化Token由低成本模型承接。国内模型趋势更显著，9月平台份额达61.9%，其中Flash模型占国产Token约52.4%，DeepSeek V4系列、GLM-5.3-Flash等为主要调用来源，模型价格下降未降低大模型商业价值，反而通过降低单位成本持续释放需求，Agent、Coding及复杂工作流增加单任务调用链长度，Token需求、调用频次和任务复杂度有望共同推动行业增长。应用端从‘生成内容’进入‘执行任务’阶段，Consumer/Commerce Agent率先打通消费场景，Meta Muse已能连接通信、内容、购物、旅行、支付服务，用户提出目标后Agent可完成任务规划并后台执行，上线后下载量、DAU快速增长验证用户需求；Muse依托Meta自有入口连接Shopify、Walmart等外部生态，形成从流量入口到支付交易的闭环，Sponsored Agents、Mastercard Agent Connect等基础设施出现，标志Agentic Commerce从单一产品演进为产业链，商业模式有望从订阅扩展至广告、交易导流、支付及商业服务。Work Agent进入企业真实工作流，企业入口、数据、执行能力成为核心竞争要素，WorkBuddy已从传统Copilot的‘提问-生成内容’升级为‘提出目标-拆解任务-调用Skills/Connectors/MCP-多Agent执行-直接交付结果’的完整工作流；腾讯依托微信入口、企业数据资产、WorkBuddy执行能力及腾讯云基础设施，形成‘企业入口-数据权限-Agent执行-云基础设施’的完整体系，具备入口、私有数据、执行能力及商业化闭环的平台更易将模型能力转化为多元收入，Agent渗透带来的推理负载扩张也将推动模型服务、推理算力及相关基础设施需求增长。风险提示：模型能力提升及Agent渗透不及预期、推理成本下降速度不及预期、应用用户留存及商业化低于预期、行业竞争加剧及数据安全与监管政策变化。